Chứng khoán SSI vừa công bố báo cáo về ngành ngân hàng từ hội thảo “Gặp gỡ doanh nghiệp Việt Nam do GS & SSI tổ chức năm 2024” với nhiều thông tin mới về tình hình kinh doanh được cập nhật tới các nhà đầu tư.

Theo đó, nhóm các ngân hàng quốc doanh kỳ vọng biên lãi thuần (NIM) sẽ đi ngang hoặc tăng nhẹ trong nửa cuối năm. Ở chiều ngược lại, NIM các ngân hàng thương mại tư nhân có thể giảm nhẹ do cạnh tranh về lãi suất cho vay. 

Ngoài ra, chất lượng tài sản được nhiều nhà băng dự báo dần phục hồi do tỷ lệ hình thành nợ xấu chạm đỉnh vào giữa quý III hoặc quý IV/2024. Nhìn chung, các ngân hàng tham gia hội nghị đều đánh giá tích cực về kế hoạch lợi nhuận trong năm 2024. 

Theo ghi nhận của SSI Research, Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam (BIDV - Mã: BID) cho biết lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh trước chi phí dự phòng tín dụng trong 9 tháng đầu năm dự kiến đạt 36.100 tỷ đồng, tăng 6% so với cùng kỳ. 

Riêng trong quý III, chỉ tiêu này đạt 11.700 tỷ đồng, tương đương tăng 3,3% so với cùng kỳ hoặc giảm 9,6% so với quý liền trước.

Ngân hàng cho biết tăng trưởng tín dụng quý III đạt 10%, được thúc đẩy bởi lĩnh vực sản xuất. Cho vay bán lẻ chiếm 44% tổng dư nợ, với kế hoạch trong hai năm tới con số này sẽ đạt 50% tổng dư nợ. Tuy nhiên trong ngắn hạn, lĩnh vực sản xuất, công nghệ, tài chính xanh, và xuất nhập khẩu sẽ là động lực tăng trưởng tín dụng chính của BIDV. 

BIDV thông tin thêm rằng chất lượng tài sản dự kiến ổn định trong quý IV, với tỷ lệ nợ xấu dưới 1,4%. Tỷ lệ nợ xấu tại lĩnh vực xây dựng là 2,8% trong quý III. Nợ tái cơ cấu theo Thông tư 06 giảm còn 13.000 nghìn tỷ đồng vào quý III (so với 14 nghìn tỷ đồng trong quý II), tương đương với 0,68% tổng dư nợ. 

Trong nửa cuối năm 2024, NIM dự kiến sẽ tăng nhờ tín dụng phục hồi và tối ưu hóa tài sản. Ngoài ra, thu nhập ngoài lãi phục hồi mạnh mẽ bao gồm thu nhập từ phí dịch vụ và các khoản thu từ nợ đã xử lý, BIDV cho biết.

Tại hội nghị, Ngân hàng TMCP Quân đội (MB - Mã: MBB) cho biết kỳ vọng tăng trưởng tín dụng đạt hơn 12% trong quý III, so với hạn mức tín dụng được NHNN cấp là 18,6%. 

Tính đến cuối tuần thứ 3 của tháng 9/2024, tổng thu nhập hoạt động của MBB đạt 33.000 tỷ đồng, tăng 13% so với cùng kỳ. Tổng thu nhập hoạt động trong riêng quý III ở mức 10.300 tỷ đồng, tăng 3,6%. Tuy nhiên, chi phí dự phòng rủi ro tín dụng tăng trong quý III có thể khiến lợi nhuận trước thuế của ngân hàng đi ngang. 

Ngoài ra, MB cho biết NIM đã tăng 60 điểm cơ bản (bps) so với tháng trước, nhưng giảm nhẹ từ mức đỉnh trong tháng 7/2024. 

Về chất lượng tài sản, MB tiết lộ BĐS và cho vay mua nhà là hai lĩnh vực chính gây nợ xấu cho ngân hàng. MB không công bố dư nợ cụ thể đối với Tập đoàn Trung Nam, nhưng khẳng định doanh nghiệp này vẫn đang hoạt động bình thường và đảm bảo nghĩa vụ trả nợ. 

Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam (VietinBank - Mã: CTG) tiết lộ tăng trưởng tín dụng đến quý III đạt 8,75%, thúc đẩy bởi lĩnh vực sản xuất và BĐS. 

Các doanh nghiệp vừa và nhỏ (SME) và FDI vẫn là phân khúc cho vay chính của ngân hàng trong quý III. Ngoài ra, ngân hàng cũng cho biết dư nợ cho vay đối với các dự án BOT và tài chính xanh lần lượt dưới 2% và 2,5% tổng dư nợ trong quý III. 

Trong 9 tháng đầu năm, thu nhập từ nợ xấu đã xóa phục hồi mạnh, đạt 5.500 tỷ đồng, tăng 73% so với cùng kỳ. Đối với chất lượng tài sản, VietinBank đặt mục tiêu tỷ lệ nợ xấu dưới 1,5% trong quý III. Nợ tái cơ cấu chiếm 1,5% tổng dư nợ, đặc biệt từ những lĩnh vực bất động sản, xây dựng, và dịch vụ. 

Trong năm 2024, tổng chi phí dự phòng tín dụng dự kiến đạt 25.000 tỷ đồng, trong đó ngân hàng đã ghi nhận 15.000 tỷ đồng chi phí dự phòng trong nửa đầu năm 2024. 

Cập nhật tăng trưởng tín dụng các ngân hàng cuối quý III/2024

Ngân hàng TMCP Á Châu (ACB - Mã: ACB) tiết lộ do các ngân hàng đang cạnh tranh gay gắt với nhau để giành thị phần bằng việc giảm mạnh lãi suất cho vay trong quý III nên ACB đã quyết định duy trì NIM thay vì cố gắng mở rộng tín dụng sau quý III bùng nổ. 

ACB cho biết đã được Ngân hàng Nhà nước (NHNN) cấp hạn mức tăng trưởng tín dụng (room) mới là 18,4%. 

Ngân hàng nhận định nhu cầu tín dụng ở phân khúc bán lẻ vẫn còn yếu, trong khi doanh nghiệp chủ yếu vay vốn lưu động thay vì đầu tư vào tài sản cố định. Trong thời gian tới, phân khúc khách hàng doanh nghiệp vẫn sẽ là động lực tăng trưởng chính của ACB, đặc biệt đối với các doanh nghiệp vừa và lớn cùng chuỗi cung ứng, SSI ghi nhận. 

NIM trong nửa cuối năm có thể giảm so với nửa đầu năm do lãi suất huy động tăng trong khi lãi suất cho vay khó có thể tăng tướng ứng, ngân hàng cho hay. 

Do việc thanh lý tài sản thế chấp diễn ra chậm nên nợ xấu có thể sẽ tăng nhẹ trong nửa cuối năm 2024. ACB cũng chia sẻ rằng nợ xấu của ngân hàng không tập trung vào một phân khúc hay lĩnh vực cụ thể. 

Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank - Mã: VPB) thông tin rằng NIM có khả năng chịu áp lực trong nửa cuối năm 2024 khi lãi suất huy động bắt đầu tăng nhẹ từ tháng 5, còn lãi suất cho vay khó tăng. 

Về chất lượng tài sản, nợ xấu chủ yếu do phân khúc bán lẻ, đặc biệt là các khoản cho vay mua nhà, VPBank cho biết thêm. Trong quý III, tổng nợ tái cơ cấu đạt 12.000 tỷ đồng, chủ yếu từ phân khúc khách hàng doanh nghiệp. 

Với FE Credit, VPBank tiết lộ danh mục cho vay hiện nay gồm 50% cho vay tiền mặt, 20% thẻ tín dụng, còn lại là các khoản cho vay đồ điện tử và xe máy.

Trong giai đoạn 2019-2021, FE Credit đã tích cực gia tăng thị phần bằng cách đẩy mạnh cho vay tiền mặt với phân khúc phổ thông và thu nhập thấp. Tuy nhiên, nợ xấu cũng từ đó mà gia tăng, làm giảm chất lượng tài sản và gây mất thị phần của công ty trong những mảng cho vay khác. 

Về chất lượng tài sản của FE Credit, công ty cho rằng nợ xấu đã đạt đỉnh trong quý III và kỳ vọng sẽ cải thiện cùng với nhu cầu tiêu dùng phục hồi. Trong giai đoạn sắp tới, FE Credit sẽ ưu tiên các khoản vay tiêu dùng mua hàng điện tử và xe máy, trong khi hạn chế cho vay những phân khúc rủi ro cao như cho vay tiền mặt. 

Tại hội nghị, Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam (Vietcombank - Mã: VCB) tiết lộ trong ba quý đầu năm 2024 đã ưu tiên cho vay khách hàng doanh nghiệp trong lĩnh vực sản xuất và chế biến, thương mại và các doanh nghiệp FDI. 

Để quản lý rủi ro của phân khúc bán lẻ, Vietcombank đã dần chuyển từ cho vay mua nhà sang cho vay cá nhân sản xuất kinh doanh, và chủ động giảm tỷ lệ cho vay trên giá trị tài sản đảm bảo (LTV). Ngân hàng dự kiến sẽ chuyển dần sang phân khúc bán lẻ trong quý IV và tập trung giải ngân các khoản vay trung và dài hạn để hỗ trợ NIM. Vietcombank dự báo NIM sẽ đạt khoảng 3,2% trong năm 2024.

Trong nửa cuối năm 2024, Vietcombank kỳ vọng lãi suất sẽ tăng nhẹ do nhu cầu tín dụng phục hồi, và có thể làm tăng chi phí vốn. Ngoài ra, ngân hàng khá tích cực về triển vọng phục hồi của nền kinh tế, có thể hỗ trợ giảm tỷ lệ nợ xấu xuống khoảng 1% trong những năm tới. 

Trong khi đó, Ngân hàng TMCP Kỹ Thương Việt Nam (Techcombank - Mã: TCB) thông tin rằng đã đặt kế hoạch tăng trưởng tín dụng 18 đến 20% cho năm 2024. 

Đối với thị trường bất động sản, Techcombank nhận thấy sự phục hồi đáng kể ở miền Bắc, trong khi tốc độ phục hồi ở thị trường miền Nam vẫn còn chậm. Ngân hàng kỳ vọng nửa cuối năm 2025 sẽ là giai đoạn phù hợp để thị trường bất động sản phục hồi. 

Tỷ lệ nợ xấu năm 2024 ước tính đạt khoảng 1,3%-1,4%, với khách hàng bán lẻ chiếm phần lớn tổng nợ xấu. Về IPO công ty chứng khoán, Techcombank cho biết hiện vốn điều lệ của TCBS vẫn đủ cho các hoạt động và ngân hàng chưa có kế hoạch cụ thể về việc niêm yết công ty.